Cos'è GILTI Tax?

Come funziona

La GILTI è stata aggiunta dal Tax Cuts and Jobs Act del 2017 per catturare i guadagni da attivi intangibili trasferiti all'estero. Il meccanismo colpisce gli azionisti statunitensi (proprietari al 10% o più) di società controllate estere e li tassa annualmente su un inclusione GILTI pari al reddito netto testato della CFC meno un rendimento ordinario (10%) sugli investimenti in attivi aziendali qualificati (QBAI) della CFC.

In breve:

Inclusione GILTI = Reddito netto testato della CFC − (10% × QBAI)

L'inclusione è tassata all'azionista statunitense alla sua aliquota marginale, simile a un'inclusione Subpart F. Due importanti attenuazioni:

• Deduzione Sezione 250 (solo per azionisti C-corporation): il 50% dell'inclusione GILTI è deducibile — portando l'aliquota effettiva a ~10,5% (50% × 21% CIT federale).
• Credito d'imposta estero (cestino GILTI, riduzione dell'80%): le imposte estere pagate dalla CFC sul reddito testato sono accreditabili all'80% nel cestino GILTI. Combinato con la deduzione §250, questo è progettato per consentire una tassa residua statunitense pari a zero quando l'aliquota estera effettiva della CFC supera circa il 13,125%.

Gli azionisti statunitensi individuali di CFC senza un'elezione §962 affrontano un trattamento molto più severo con l'aliquota marginale diretta senza deduzione §250 — spesso il 37% federale sull'inclusione GILTI. L'elezione §962 consente agli individui di scegliere un trattamento in stile aziendale per scopi GILTI (con la deduzione §250 disponibile) ma crea meccaniche di tassazione sui dividendi per le distribuzioni successive.

Ridenominazione e riforma OBBBA (luglio 2025)

Secondo PwC US Significant Developments, il One Big Beautiful Bill Act (4 luglio 2025) ha rinominato e rimodellato la GILTI:

• La GILTI è ora Reddito Netto Testato della CFC (NCTI) secondo la terminologia OBBBA.
• L'aliquota fiscale effettiva è più favorevole rispetto a quanto sarebbe stata la GILTI alla fine del 2025 senza legislazione.
• Gli anni fiscali delle CFC, le regole di attribuzione e le regole di quota pro-rata sono state modificate.

La maggior parte dei professionisti continua a utilizzare "GILTI" colloquialmente per un certo periodo, ma le dichiarazioni tecniche sotto OBBBA si riferiscono a NCTI. La sostanza è simile ma i calcoli sono cambiati — ricontrollare i calcoli con consulenti a conoscenza del 2025.

Esclusione per alta tassazione (HTE)

Gli azionisti statunitensi possono scegliere annualmente di escludere gli elementi di reddito testato soggetti a un'aliquota fiscale effettiva estera di almeno il 18,9% (90% × 21% aliquota CIT statunitense). L'elezione è totale per ogni CFC ed è irrevocabile per 60 mesi. Utile quando la CFC opera in un paese ad alta tassazione (Germania, Francia, imposta sulle società del Regno Unito) — l'esclusione rimuove completamente il reddito tassato elevato dalla GILTI / NCTI.

Esempi

• Fondatore statunitense possiede il 100% di una società SaaS nelle Cayman che guadagna 1 milione di dollari di reddito testato, 50.000 dollari di QBAI. Inclusione GILTI = 1 milione di dollari − (50.000 dollari × 10%) = 995.000 dollari. Cayman: 0% imposta sulle società → nessun FTC. Aliquota marginale del fondatore (assumendo il massimo scaglione) = 37% federale → ~368.000 dollari di imposta statunitense dovuta nell'anno, anche con zero denaro distribuito.
• C-corp statunitense possiede il 100% di una SAS francese che guadagna 5 milioni di euro di reddito testato, 1 milione di euro di QBAI. Inclusione GILTI = 5 milioni di euro − (1 milione di euro × 10%) = 4,9 milioni di euro. Francia: 25% CIT = 1,25 milioni di euro pagati. Dopo §250 (deduzione del 50%) e riduzione dell'80% del FTC, l'imposta residua statunitense è spesso vicina a zero — l'aliquota del 25% della Francia supera il 13,125% di pareggio.

Errori comuni

• Dimenticare che la GILTI / NCTI si applica agli individui. Molti fondatori assumono che "ho una piccola azienda" significhi che la GILTI non conta. Invece conta — e gli azionisti statunitensi individuali sono i più esposti.
• Saltare l'elezione §962 quando le aliquote individuali sarebbero punitive. L'elezione è annuale e reversibile — modellarla in entrambi i modi prima di passare al trattamento diretto per gli individui.
• Confondere Subpart F e GILTI. Subpart F si applica per prima (reddito passivo), GILTI / NCTI si applica per secondo (tutto il resto testato dalla CFC). Entrambi possono applicarsi nello stesso anno.
• Ignorare l'interazione con il Pillar Two. Le tasse di integrazione del Pillar Two (IIR / UTPR / QDMTT) possono sommarsi alla GILTI / NCTI per i gruppi in ambito (fatturato ≥ 750 milioni di euro). Il recente OBBBA + Pillar Two insieme per le multinazionali statunitensi (secondo PwC US significant developments) rimodella questa interazione — ottenere consulenze aggiornate.