Qu'est-ce que Instrument Multilatéral (MLI)?

Comment ça fonctionne

L'Instrument Multilatéral — formellement la Convention Multilatérale pour Mettre en Œuvre des Mesures Liées aux Conventions Fiscales pour Prévenir l'Érosion de la Base d'Imposition et le Transfert de Bénéfices — a été signé en juin 2017 par environ 70 juridictions et a depuis atteint plus de 100 signataires. Il est entré en vigueur à partir du 1er juillet 2018 (varie selon le signataire).

Le but du MLI : mettre en œuvre les actions BEPS liées aux conventions (Actions 2, 6, 7, 14) à travers des milliers de conventions fiscales bilatérales simultanément, sans que chaque pays ait à renégocier individuellement chaque convention bilatérale.

Mécanisme : les signataires notifient l'OCDE des conventions bilatérales qu'ils souhaitent couvrir ("Conventions Fiscales Couvertes") et des dispositions du MLI qu'ils acceptent. Lorsque les positions de deux pays correspondent sur une convention et sur une disposition, le MLI modifie automatiquement cette convention bilatérale. La convention n'est pas remplacée — elle est superposée par le MLI sur les dispositions correspondantes.

Dispositions clés du MLI

Normes minimales obligatoires (les signataires doivent accepter) :

• Mise à jour du préambule de la convention (Article 6) : clarifie que les conventions ne sont pas destinées à créer des opportunités d'évasion ou d'évitement fiscal.
• Règles anti-abus (Article 7) : le par défaut est le Principal Purpose Test (PPT), avec l'ajout optionnel de Limitation on Benefits (LOB).
• Amélioration de la Procédure d'Accord Mutuel (MAP) (Article 16).

Dispositions optionnelles (les signataires choisissent d'adhérer ou de se réserver) :

• Dispositions sur les incohérences hybrides (Articles 3-5).
• Définitions de l'établissement permanent élargies (Articles 12-15) — y compris l'évitement artificiel via des agents dépendants et des arrangements de commissionnaire.
• Arbitrage pour les cas MAP non résolus (Articles 18-26) — option d'adhésion.

Comment lire une convention après le MLI

La convention bilatérale originale + le MLI forment un composite. Pour savoir ce qui s'applique entre, par exemple, la France et l'Italie :

1. Trouvez la convention fiscale bilatérale France-Italie originale.
2. Consultez les Textes Synthétisés du MLI (publications de l'OCDE ou des autorités fiscales nationales) montrant les modifications correspondantes.
3. Lisez la convention clause par clause en notant où s'appliquent les superpositions du MLI.

Par exemple : la convention France-Italie avant le MLI avait certains mécanismes de retenue à la source sur les dividendes ; après le MLI, le PPT est désormais superposé en tant que règle anti-abus, modifiant les structures qui peuvent bénéficier de la convention.

Non-signataires notables

• États-Unis — n'ont pas signé le MLI. Les conventions bilatérales américaines conservent des clauses LOB spécifiques aux États-Unis sans PPT (bien que le modèle de convention américain post-2016 inclut un certain langage de type objectif principal).
• Brésil — adoption limitée du MLI.
• Quelques juridictions plus petites.

Pour les cas de conventions américaines, les dispositions du MLI ne s'appliquent pas automatiquement ; vérifiez la convention réelle US-X.

Exemples

• Avant le MLI : Un résident français reçoit un dividende britannique par l'intermédiaire d'une SPV chypriote. La convention Chypre-Royaume-Uni applique un taux de retenue à la source de 0 % car la SPV chypriote est un résident fiscal de Chypre.
• Après le MLI : Même configuration. La convention Royaume-Uni-Chypre a été modifiée par le MLI pour inclure le PPT. La SPV n'a aucun but commercial autre que l'accès à la convention. L'administration fiscale britannique (HMRC) refuse la réduction de la retenue à la source en vertu du PPT — un taux de 20 % de retenue à la source s'applique sur le dividende.

Erreurs courantes

• Traiter les conventions comme statiques. La plupart des conventions majeures ont été modifiées par le MLI depuis 2018. Les guides pré-MLI décrivent des positions obsolètes.
• Supposer que le MLI s'applique partout. Les États-Unis, le Brésil et certains autres n'ont pas signé. Vérifiez la paire de conventions spécifique.
• Sauter le texte synthétisé. Lire uniquement la convention bilatérale originale omet la couche du PPT et d'autres modifications du MLI.
• Confondre le MLI avec la renégociation de conventions. Le MLI superpose les conventions existantes sans les remplacer. Le texte de la convention bilatérale reste en vigueur ; le MLI modifie simplement des clauses spécifiques.